1、2019年中國汽車金融行業(yè)遭遇“寒冬”

連續(xù)15個月銷量下滑，金融監(jiān)管持續(xù)加碼，2019年，汽車金融行業(yè)正在遭遇前所未有的挑戰(zhàn)。“在這樣的環(huán)境里，活下去才是關鍵。”談到行業(yè)的近期情況，多位汽車金融行業(yè)從業(yè)者都發(fā)出了類似的感慨。

對一些行業(yè)頭部公司來說，他們也有不同的感受。“汽車金融行業(yè)從迅速增長時期發(fā)展至今，會累積一定程度的風險，如今集中爆發(fā)。”易鑫集團CTO賈志峰對《中國經營報》記者表示，行業(yè)將在出清后更加規(guī)范發(fā)展。

安鵬國際融資租賃總經理戴穎指出，目前市場上確實存在一些有問題的企業(yè)，清理整頓之后，對于合規(guī)、正常經營的企業(yè)反而是一件好事，因此寒冬只是暫時的。

“規(guī)范化”“合規(guī)經營”已經成為從業(yè)者口中頻繁提及的詞語。瑞福德汽車金融相關負責人指出，未來行業(yè)競爭將進一步加劇，監(jiān)管也會更加趨嚴，這都驅使機構回歸經營風險的本源，聚焦公司核心資源，并通過精細化經營應對市場。

2、堅守合規(guī)底線 保持行業(yè)長遠健康發(fā)展

面臨汽車銷量下滑的凌冬，一時之間汽車金融成為整個企業(yè)行業(yè)的救命稻草。各路資本紛紛殺入，藍海“秒變”紅海。行業(yè)快速增長，難免遭遇“成長痛”——業(yè)務模式不審慎、信息披露不充分、費用收取不合理、催收方式不合法等，逐漸浮出水面。

2019年4月，西安奔馳女車主維權事件徹底撕開了汽車金融服務過程中潛規(guī)則收費的瘡疤。此外，隨著掃黑除惡的深入進行，汽車金融行業(yè)的暴力催收情況顯現(xiàn)出來。

近期，監(jiān)管部門更是出臺專門針對汽車金融行業(yè)的相關政策。

2019年10月，銀保監(jiān)會、發(fā)改委、工信部等九部門聯(lián)合印發(fā)《關于印發(fā)融資擔保公司監(jiān)督管理補充規(guī)定的通知》，未經監(jiān)督管理部門批準，汽車經銷商、汽車銷售服務商等機構不得經營汽車消費貸款擔保業(yè)務。隨后出臺的融資租賃監(jiān)管意見稿，要求融資租賃公司實繳股本不低于1億元，ABS限制2倍杠桿。緊接著，銀保監(jiān)會也就信保業(yè)務監(jiān)管辦法征求意見，全面收緊融資性信保業(yè)務。

河北金租汽車金融事業(yè)部總經理謝勝立表示，強監(jiān)管的本質實際上是監(jiān)管部門要求從事金融業(yè)務均需持牌經營，持牌機構必須有自己的合規(guī)、風險管理能力，不能僅依靠助貸或委托外包公司，并在規(guī)定的杠桿率限額內開展業(yè)務，避免形成系統(tǒng)性風險。

一面依賴金融政策，一面依賴汽車銷售的汽車金融行業(yè)，進入了至暗時刻。

長安新生總裁霍宇南表示，外部的合規(guī)甚至上升到合法的壓力，尤其是2019年行業(yè)內風險事件大量出現(xiàn)，身邊很多朋友感嘆入行十年，怎么突然汽車金融行業(yè)成為了高危行業(yè)?

另外，前期的高速發(fā)展，形成了一些風險的隱患，可能這兩年會慢慢爆發(fā)出來。行業(yè)風險加大，不良率不斷升高，不少企業(yè)出現(xiàn)虧損狀態(tài)。下一步應如何盈利這一年持續(xù)困擾著行業(yè)內所有的人。所謂的難，更多是情緒上的一種感受，是來自于合規(guī)和信用風險兩方面的壓力。

“短期掙快錢，怎么干都行。但合規(guī)是底線，如果不把這條底線守住了，將難以前行。”霍宇南呼吁汽車金融從業(yè)者堅守合規(guī)底線，保持行業(yè)長遠健康的發(fā)展。

3、二手車金融是未來汽車金融行業(yè)發(fā)展點

盡管汽車金融行業(yè)面臨困境，但行業(yè)中仍存在許多機會。汽車金融業(yè)務專家楊緒指出，汽車金融行業(yè)的特點是業(yè)務鏈條較長、資金占用量大、勞動密集型、周期長。而其長周期的特點帶來的好處是行業(yè)比較穩(wěn)定，且可帶來較豐厚的回報。

中國汽車消費市場快速增長，帶動汽車金融蓬勃發(fā)展。據(jù)前瞻產業(yè)研究院發(fā)布的統(tǒng)計數(shù)據(jù)顯示，2018年中國汽車金融市場規(guī)模將達到1.39萬億元，增長率為19.2%，隨著中國汽車金融市場的逐漸開放與征信系統(tǒng)的完善，融資租賃公司、互聯(lián)網金融公司、互聯(lián)網保險公司入局，市場規(guī)模將進一步擴大。萬億級汽車金融市場釋放的誘人機會，則吸引著融資租賃業(yè)的目光。

國內汽車金融起步較晚，相比成熟市場高達70%~80%以上的滲透率，我國金融服務滲透率一直不高。前瞻產業(yè)研究院報告數(shù)據(jù)顯示，2015年之前中國汽車融資租賃滲透率不到1%，2017年汽車融資租賃滲透率上升至4%，2018年汽車融資租賃滲透率為5%左右，預計到2022年中國汽車融資租賃滲透率將達到7%。

在中國汽車流通協(xié)會副秘書長兼產業(yè)協(xié)調部主任朗學紅看來，二手車金融是未來汽車金融行業(yè)的發(fā)展點。“希望汽車金融公司未來能夠把汽車金融產品，從新車市場延伸到汽車后市場。事實上，越往后端的市場，其周期性就越弱，抗周期能力就越強，風險就越低。”

對于上述觀點，東風財務公司副總經理甘兵表示贊同。甘兵認為，雖然目前行業(yè)主要做的是新車、二手車銷售場景中的金融業(yè)務，但其實汽車的全生命周期都有金融需求。維修保養(yǎng)中的金融需求只是開始，接下來諸如保險、ETC，一輛車從供應商出售配件開始，到生產、銷售環(huán)節(jié)，使用到二次銷售直至報廢，每一個環(huán)節(jié)都將產生金融需求。

此外，郎學紅認為汽車融資租賃業(yè)務仍有很大的發(fā)展空間。“以租代購的模式，經過幾年的嘗試和創(chuàng)新，我們期待著主機廠家汽車金融公司、財務公司能快速推出高殘值汽車金融租賃的產品。此類產品的推出，能夠帶動汽車金融的發(fā)展。”

甘兵認為可以在汽車金融服務方面作出努力。而實現(xiàn)這一要求，則需打造一個高效的汽車金融服務平臺。高效的汽車金融服務平臺需具備無紙化、場景化、移動化和智能化四個特征。“四化”的目的是為了給予經銷商客戶一個具備互聯(lián)網特征、更貼近消費場景的體驗。